De FCA legt Bastion Capital een boete op voor ernstige tekortkomingen in de antiwitwaswetgeving.

De Financial Conduct Authority (FCA) heeft Bastion Capital London een boete opgelegd voor ernstige tekortkomingen in de anti-witwaswetgeving tijdens de recente actie tegen ex-gedekte bedrijfspanden in Londen. 

De broker is verantwoordelijk voor het handelen boven een bepaald bedrag. £70 miljard (90 miljard dollar) aan Belgische en Deense aandelen voor klanten van hedgefonds Solo Group.

De FCA heeft donderdag de vijfde boete opgelegd aan Bastion Capital vanwege handelsfraude met cum-ex-transacties en hen bevolen te betalen. £2.45 miljoen voor ineffectieve risicobeheerprocedures om opkomende bedreigingen in verband met witwassen en frauduleuze handel op te sporen.

Door gebruik te maken van cum-ex-constructies verhandelde de broker ook aandelen van de Solo Group tussen verschillende banken, hedgefondsen en investeerders om het aandelenbezit te manipuleren, wat resulteerde in valse belastingteruggaven en misbruik van belastingstelsels in Duitsland, Denemarken en België. De harde aanpak van de FCA Dit heeft geleid tot invallen bij banken, het starten van strafrechtelijke procedures en rechtszaken.

Volgens de verklaring van de FCA heeft de broker aandelen ter waarde van bijna Tussen januari 2014 en september 2015 beheerde Solo Group voor klanten £49 miljard aan Deense aandelen en £22.5 miljard aan Belgische aandelen, waarmee “Onrechtmatige belastingterugvorderingen.”

Daarbij voegde de FCA eraan toe dat Bastion Capital "duidelijke waarschuwingssignalen" niet had opgemerkt, en dat de broker daardoor in de problemen was gekomen. £1.55 miljoen als commissie, wat een aanzienlijk deel van de omzet van het bedrijf in de betreffende periode uitmaakte.

De cum-ex-constructies ontstonden direct na de financiële crisis van 2009, toen banken, hedgefondsen en handelaren strategieën manipuleerden om grote hoeveelheden aandelen voor contant geld te verhandelen. Naast de FCA hebben de Deense toezichthouders acht Britse en Amerikaanse staatsburgers aangeklaagd, terwijl de Deense belastingdienst SKAT in Londen 79 verdachten vervolgt in verschillende zaken die draaien om Solo Capital, een onderdeel van de Solo Group.

Sanjay Shah, een Brits staatsburger die in Dubai woont en de Solo-groep heeft opgericht, is het land uitgezet nadat hij door de Deense openbare aanklager een boete had gekregen. De autoriteiten hebben hem bovendien een boete van 1 miljard dollar opgelegd, maar hij ontkent de beschuldigingen.

Tijdens de liquidatiefase heeft de broker de aantijgingen van de toezichthouder niet betwist en meegewerkt aan het onderzoek. De FCA verklaarde dat de schikkingen de FCA tot schuldeiser maken, hoewel andere schuldeisers voorrang krijgen bij de boete. Echter, Bastion Capital moet nog reageren. Het onderzoek van de FCA loopt nog.

Voorgestelde leest:

De FCA controleert Britse kredietverstrekkers voor het MKB om naleving te waarborgen.

De Britse financiële toezichthouder FCA zegt dat de door bankiers gefrituurde cryptobeurs FTX niet onder toezicht staat in het Verenigd Koninkrijk.

De Britse financiële toezichthouder FCA legt Gatehouse Bank een boete van £1.58 miljoen op wegens overtreding van de anti-witwaswetgeving.