De FSA heeft Standard Bank een boete van £247,324 opgelegd wegens "ernstige tekortkomingen in de regelgeving".

De Isle of Man Financial Services Authority (IOMFSA) heeft Standard Life Bank Isle of Man een boete van € 247,324 opgelegd wegens "ernstige tekortkomingen in de regelgeving".

De IOMFSA heeft de bank bevolen de discretionaire civiele boete te betalen, opgelegd krachtens artikel 16 van de wet en in overeenstemming met de FSA-regelgeving van 2015. € 353,320 met 30% korting, dus € 247,324. De omvang van de handhavingsmaatregelen laat echter zien dat de bank in een vroeg stadium heeft samengewerkt met de toezichthoudende autoriteiten en akkoord is gegaan met hun voorwaarden, door het besluitvormingsproces van IOMFSA inzake handhaving te integreren.

Volgens het onderzoek hebben de autoriteiten verzekerd dat de tekortkomingen in de regelgeving op zichzelf stonden en niet wijdverspreid waren binnen de hele organisatie. De bank heeft aanzienlijke veranderingen in haar bedrijfsvoering doorgevoerd om de door de FSA geconstateerde tekortkomingen te verhelpen. Daarnaast ontdekte Standard Bank in april 2021 dat zij de voorwaarden van een beslagbevel van de rechtbanken van het eiland Man, uitgevaardigd op grond van de Proceeds of Crime Act 2008, hadden overtreden. "Het gerechtelijk bevel verbood onder meer het beschikken over, verminderen, verwijderen uit het rechtsgebied van en handelen met geld dat verband hield met vermoedelijke bankrekeningen op naam van een klant van Standard Bank."

De bank heeft de financiële autoriteit onmiddellijk op de hoogte gesteld op grond van de regelgeving inzake de bestrijding van witwassen en terrorismefinanciering en het Financial Services Rule Book 2016.

De schending van het gerechtelijk bevel bestond uit twee fasen: het toestaan ​​van geldoverboekingen binnen Standard Bank naar de gemarkeerde klantrekeningen, en het verwerken van instructies van de betreffende klant voor verdere geldoverboekingen buiten het rechtsgebied van het eiland Man, zij het naar een andere entiteit binnen de Standard Bank-groep. Na bestudering van de melding aan Standard Bank, werd echter besloten dat er nader onderzoek moest worden gedaan naar de naleving van de AML/CFT-regelgeving door Standard Bank. De bank werd in mei 2021 op de hoogte gesteld van het starten van dit onderzoek. 

Hierna diende Standard een uitgebreid rapport in bij de FSA, na intern onderzoek. Standard bleef de bron van het datalek achterhalen en deelde de bevindingen voortdurend met de financiële toezichthouders. In haar conclusie stelde de FSA dat de bank "blokkeringen" moet toepassen op beperkte klanten of verdachte rekeningen. Dergelijke blokkeringen zijn bedoeld om de financiële dienstverlening te waarborgen en onrechtmatige transactieverwerking te voorkomen.

Daarnaast heeft het falen van de regelgeving geleid tot diverse schendingen van het Financial Services Rule Book 2016 door Standard; “Een schending van Regel 6.1 van het Reglement in die Standaard houdt in dat er niet met de vereiste bekwaamheid, zorgvuldigheid en toewijding is gehandeld bij het uitvoeren van een gereguleerde activiteit; een schending van Regel 6.5 van het Reglement in die Standaard houdt in dat er zaken zijn gedaan op een manier die het eiland in diskrediet kan brengen of de reputatie ervan als financieel centrum kan schaden; en een schending van Regel 8.3(2) van het Reglement. Deze regel vereist dat ‘de verantwoordelijke functionarissen van een vergunninghouder passende interne en operationele controles, systemen, beleidsmaatregelen en procedures moeten instellen en handhaven met betrekking tot alle aspecten van hun bedrijfsvoering om passende waarborgen te garanderen ter voorkoming en opsporing van misbruik van de diensten van de vergunninghouder voor witwassen, financiële criminaliteit, de financiering van terrorisme of de verspreiding van massavernietigingswapens’.”

Sommige tekortkomingen leidden echter ook tot schendingen van de AML- en CFT-code 2019. Vanwege al deze overtredingen werd Standard Bank Isle of Man een civiele boete opgelegd. De bank heeft echter verzekerd dat zij de strafrechtelijke procedure zal volgen en zich zal inspannen om de tekortkomingen te herstellen.

Voorgestelde lezen: Swedbank beboet en nog steeds onderwerp van onderzoek door Amerikaanse autoriteiten.